care sunt șansele tale de a fi milionar, crezi? Unul din 10? Unul din 50? Unul din 100?
dacă aveți peste 62 de ani, șansele dvs. de a avea cel puțin 1 milion de dolari în avere netă (activele totale minus datoria totală) sunt relativ realizabile — aproximativ 1 din 7.
dar dacă aveți Sub 40 de ani, șansele dvs. sunt scăzute: 1 din 55.
în ultimii 25 de ani, șansele ca un bătrân să fie milionar s-au îmbunătățit ușor. Dar pentru tineri, s-au înrăutățit mult.
aceste cifre provin dintr — o nouă lucrare a economiștilor de la Centrul pentru stabilitatea financiară a gospodăriilor din St.Louis Fed, care arată dovezi ale unui decalaj de avere în creștere despre care puțini oameni vorbesc-decalajul dintre tineri și bătrâni.
lucrarea, de William Emmons, Bryan Noeth și Ray Boshara, se bazează pe sondaje efectuate de 40.000 de familii pe care Fed le-a efectuat între 1989 și 2013 pentru a examina rolul foarte important pe care îl joacă vârsta ta în cât de mult venituri faci și cât de multă bogăție acumulezi. Acesta oferă câteva indicii cu privire la modul în care tinerii pot juca sistemul și ajung ca omologii lor bogați mai în vârstă, precum și o mulțime de dovezi care arată că lucrurile sunt diferite pentru tinerii de astăzi.
unul dintre cele mai importante puncte pe care le face hârtia este că veniturile și bogăția fiecăruia tind să urmeze un fel de model natural în timpul vieții lor.
tinerii (în general definiți aici ca cei Sub 40 de ani) nu lucrează de mulți ani, deci nu au ocazia să economisească atât de mult; de asemenea, trebuie să facă investiții în lucruri precum educația și noua proprietate asupra casei. Persoanele de vârstă mijlocie (40-61) au lucrat suficient de mult încât să înceapă să acumuleze bogăție rapid. Și bătrânii (62 de ani și peste) încep să-și tragă averea, să-și finanțeze pensionarea.
puteți vedea aceste tendințe în acest grafic incredibil de mai jos, din lucrarea lor. Persoanele născute în ani diferiți (1901, 1904, 1907 și așa mai departe) au fost chestionate în diferite momente între 1989 și 2013 cu privire la venitul mediu al familiei lor. Graficul de mai jos arată vârsta lor pe axa orizontală și venitul mediu al familiei pe care l-au raportat la momentul respectiv pe axa verticală.
panta fiecăreia dintre liniile colorate diferite arată modul în care veniturile s-au schimbat pentru acel grup între 1989 și 2013. De exemplu, pentru cele mai tinere generații, care apar în partea stângă a graficului, liniile se înclină brusc în sus, deoarece venitul lor net crește.
iată același grafic pentru avere (active minus datorii), mai degrabă decât venituri. Dacă comparați acest lucru cu graficul anterior, puteți vedea că valoarea netă durează mai mult timp pentru a acumula decât venitul și apoi scade mai puțin încet. Acest lucru se datorează în parte faptului că o mulțime de oameni își asumă datorii la începutul vieții — datorii studențești, ipoteci etc. — și, prin urmare, au o valoare netă negativă. Este, de asemenea, pentru că oamenii își pierd veniturile pe măsură ce se pensionează, dar tind să-și păstreze cele mai mari surse de valoare netă, cum ar fi casele lor.
de la rău la mai rău
practic, tinerii au fost întotdeauna săraci. Dar privind dincolo de această tendință de bază, puteți vedea că tinerii de astăzi sunt mai săraci decât tinerii din trecut.
perioada de timp în care cineva se naște poate avea, de asemenea, un efect dramatic asupra bogăției sale în comparație cu alte generații. Câștigătorii acestui jackpot istoric par a fi cei care s-au născut între 1930 și 1945 și au împlinit vârsta după Al Doilea Război Mondial, care sunt uneori numiți generația tăcută.
atât generația tăcută, cât și generația care a venit înaintea lor, numită cea mai mare generație pentru că au luptat în Al Doilea Război Mondial, au beneficiat de creșterea economică rapidă a Americii după Al Doilea Război Mondial. (așa cum descrie Thomas Piketty în Capital în secolul XXI, aceasta nu a fost neapărat o poveste fericită: SUA au crescut atât de repede după al Doilea Război Mondial, deoarece era singurul loc din lume cu capacitate de producție-Europa fusese literalmente nivelată.)
dar generația tăcută pare să primească un impuls suplimentar, deoarece s-au născut în timpul Marii Depresiuni, o perioadă în care oamenii au avut mai puțini copii în general. Populația lor mai mică a însemnat că au avut o concurență mai mică în general pentru locuri de muncă, locuințe, investiții și alte oportunități. Sociologul Elwood Carlson a numit generația „puținii norocoși” pentru că erau mai mici decât generația care a venit înainte. Afro-americanii și femeile născute în acei ani au avut mult mai multe oportunități, iar generația a beneficiat și de extinderea plasei de siguranță americane, inclusiv securitatea socială și Medicare, în timpul vieții lor.
„oamenii născuți în prima jumătate a secolului 20 pur și simplu s-ar putea să fi fost la locul potrivit la momentul potrivit, deoarece au fost ridicați de un val în creștere”, scriu economiștii.
apoi au venit Baby Boomers, generația populată născută după Al Doilea Război Mondial. Nu s-au descurcat la fel de bine ca predecesorii lor, în parte pentru că numărul lor mai mare a însemnat mai multă concurență și poate în parte pentru că lumea este doar un loc diferit. Boomerii au fost prima generație care a experimentat cu adevărat efectele globalizării și concurenței din partea lucrătorilor din lumea în curs de dezvoltare. Acest lucru, precum și automatizarea și declinul sindicatelor au erodat creșterea salariilor la capătul inferior al spectrului veniturilor.
graficele de mai jos ilustrează această diferență. O fâșie a celei mai mari generații, născută în 1915-1917, este reprezentată în extrema dreaptă a ambelor grafice din teal. O parte din generația tăcută (născută în 1933-1935) apare în albastru de albăstrea, în timp ce unii Boomers (născuți în 1954-1956) apar în bej. Axa orizontală arată vârsta persoanei, iar axa verticală arată venitul (în stânga) sau valoarea netă mediană (în dreapta).
dacă vă uitați la Figura 3 din dreapta, puteți vedea cât de bine a făcut generația tăcută decât generațiile care au venit înainte sau după ele. Observați unde linia albastră se suprapune cu linia teal — asta arată că cei născuți între 1933 și 1935 au avut o valoare netă mult mai mare la 70 de ani decât cei născuți între 1915 și 1917. În același grafic, suprapunerea dintre linia albastră și linia bej arată că generația tăcută avea, de asemenea, o valoare netă mai mare decât boomerii când ambele generații erau la mijlocul până la sfârșitul anilor 50.
William Emmons, Bryan Noeth și Ray Boshara, St. Centrul Louis Fed pentru stabilitatea financiară a gospodăriilor
dar chiar și boomerii par să se descurce destul de bine în comparație cu generațiile care au venit după ei. Povestea cu adevărat tristă este Generația X, care a beneficiat mult mai puțin de creșterea nivelului de trai, spun economiștii Fed din St.Louis. Acestea sunt reprezentate de linia purpurie din graficul din dreapta de mai sus. Milenialii par, de asemenea, să se descurce prost, deși nu au câștigat cu adevărat venituri suficient de lungi pentru a face comparații istorice — în graficele de mai sus, ele sunt doar un punct negru.
în doar 25 de ani, diferența de avere dintre tineri și bătrâni s-a căscat mai mare. În 1989, familiile vechi aveau de 7,6 ori mai multă avere medie decât familiile tinere. Până în 2013, a crescut de 14,7 ori.
conform calculelor economiștilor, cineva născut în 1970 are un sfert mai puțin venit și cu 40% mai puțină avere decât o persoană identică născută în 1940.
nu este clar exact de ce este acest lucru, spun economiștii. Criza financiară și Marea Recesiune i-au pus pe tineri înapoi, dar tinerii se descurcau relativ mai rău chiar înainte de asta. Și tendințele sunt adevărate, chiar dacă generațiile mai tinere ale Americii sunt cele mai educate vreodată.
o parte a motivului ar putea fi faptul că americanii mai tineri sunt mult mai diversi decât generațiile mai în vârstă, iar dezavantajele bazate pe rasă și etnie continuă să apară în SUA, spun economiștii. Familiile albe și asiatice sunt mult mai bogate decât familiile Negre și hispanice din SUA, în toate grupele de vârstă.
diferența se poate datora și diferenței dintre deciziile financiare dintre tineri și bătrâni. Persoanele în vârstă au, în general, investiții mai diverse, au mai puține datorii și sunt mai amortizate împotriva șocurilor financiare decât persoanele mai tinere.
dacă tinerii doresc să-și sporească șansele de a fi bogați, o strategie este să imite comportamentul persoanelor în vârstă: păstrarea unui fond de urgență, plata datoriilor, evitarea creditelor cu costuri ridicate și investirea banilor în investiții cu rentabilitate mai mare, spun economiștii.
o strategie care ar putea funcționa pentru tineri este întârzierea achiziționării unei case. Procedând astfel, tinerii pot economisi și pot face o plată mai mare mai târziu, reducând astfel povara datoriei, precum și pot face investiții mai diverse între timp.
dar chiar dacă Millennials și Gen Xers urmează aceste strategii, tendințele istorice nu par a fi de partea lor. „Unii oameni sunt doar născuți norocoși”, concluzionează economiștii.